英国银行等金融机构在2014年引入了许多新的贷款指南。这是为了保护银行系统免受2008年金融危机后高额家庭债务的影响。当时，FPC建议贷款人限制贷款数额为借款人4.5倍于其收入。它还要求贷款人确保借款人在固定利率协议结束时能够负担得起抵押贷款还款。
这一计算基于利率上升3%，借款人被转移到贷款人的"回归利率"或更高的标准浮动利率，通常为4.5%或更高。这些改革是在预计未来五年利率升至2.25%时推出的。而如今，英格兰银行的基准利率目前为0.25%。虽然预计明年利率将上升，但其速度可能会比此前预期的要慢得多。
抵押贷款规则的变化会影响谁？
更高的标准变量加3%利率负担能力规则的结束对首次购房者来说是个好消息。事实上，购买第一套房子的人通常工资较低，存款较少，这意味着他们受到的影响更大。
例如，借款人申请两年期固定利率抵押贷款，利息为1.99%，如果利率为7.5%，他们必须证明他们仍然可以还款。虽然1.99%的160，000英镑抵押贷款的每月还款额为682英镑，但如果利率为7.5%，则几乎翻了一番，达到1，196英镑。
该规则导致成千上万的借款人被告知他们负担不起抵押贷款，尽管他们永远不可能以如此高的利率偿还债务。这些变化可能意味着更多的首次购房者将在2022年能够买到房。
但是，对于首次购房者来说，这一消息并不全是好消息。FPC已决定对贷方可以向借款人提供的高贷款收入抵押贷款的数量进行限制。
首次购房者的抵押贷款越来越便宜
对于首次购房者来说，更多的好消息是，只有5%存款的人的平均抵押贷款成本已降至历史最低水平。对于借入房屋价值95%的人来说，两年期固定利率抵押贷款的典型成本在11月连续第八个月下降到3.09%。与此同时，五年期固定利率协议的成本降至3.39%。
这两个利率都是Moneyfacts自2011年有记录以来记录的最低财务信息组。所有借款人可获得的不同抵押贷款数量已达到2008年以来的最高水平。房主现在有超过5，300种不同的交易可供选择。这包括为存款为10%或更低的借款人提供的700多种抵押贷款。
首次购房者在2021年难以获得抵押贷款
今年，许多首次购房者的抵押贷款申请被银行或建筑协会拒绝。只有35%的首次购房者在2021年首次抵押贷款申请获得批准。相比之下，根据专业贷款人Aldermore的研究，2020年3月首次获得批准的受访者中有48%的人。
买家被拒绝抵押贷款的原因包括：
· 不良信用记录
· 管理错误
· 没有足够大的存款。
· 已获得发薪日贷款
· 自雇人士
· 收入不固定
· 债务水平高。
接受调查的买家将这种情况归咎于Covid-19，他们中有一半经历过就业中断，例如被解雇。虽然2022年看起来将提供更多的抵押贷款机会，但买家仍然需要良好的信用评分。
抵押贷款市场还发生了什么？
抵押贷款似乎在2021年达到历史新高。这是在Covid-19引起的寻找空间和印花税假期引起的房地产市场活动水平高的背景下。预计贷款人将在年内预付总计价值3160亿英镑的抵押贷款。根据抵押贷款行业机构UK Finance的数据，这比2020年增加了31%。
我们已经看到了14年来最繁忙的房地产市场，而且活动的增加不仅仅是在房主中看到的。英国金融数据显示，对买房出租房东的贷款同比增长83%，达到180亿英镑。私人租赁部门目前面临供需之间的严重不匹配。房屋出租的短缺给租金成本带来了上行压力。
Zoopla最新报告显示，租金以13年来最快的速度上涨。目前，在伦敦以外的英国租房费用平均每月809英镑。但英国金融公司透露的买房出租贷款的增加表明，房东今年购买了更多的房屋。
